На фоне инфляции и ужесточения регулирования потребительского кредитования рынок займов в Казахстане демонстрирует разнонаправленную динамику. Одни сегменты замедлились, другие — напротив, ускорились, передает ИА «NewTimes.kz» со ссылкой на аналитику Первого кредитного бюро за I квартал 2025 года.
К 1 апреля казахстанцы задолжали банкам, МФО и ломбардам почти 24,9 трлн тенге. В номинальном выражении портфель подрос на 3,2%, но после учета инфляции — снизился на 0,7%. Это первое падение реального объема задолженности с начала 2022 года.
Основная причина, как заметили аналитики, — в слабом приросте новых заемщиков (+0,7%) и замедлении темпов заключения новых контрактов.
Портфель таких займов достиг 12,1 трлн тенге, прибавив 3,5% номинально, но сократившись на 0,4% реально. Число заемщиков выросло на 0,5%, до 8,2 млн человек. Средняя сумма долга у «массового" заемщика — 263,8 тыс. тенге. При этом разница между «мелкими» и «крупными» заемщиками колоссальна: 38,5 тыс. тенге против 6,6 млн.
Портфель ипотечных займов достиг 6,7 трлн тенге. Рост — всего 0,4% в номинале и минус 3,4% в реальном выражении. Цены на жильё растут медленнее инфляции. Средний долг по ипотеке — около 11 млн тенге. «Крупные» заемщики должны в 30 раз больше, чем «мелкие».
Объем новых ипотек — 466,4 млрд тенге (+5,1% номинально, -3,9% реально). Число заемщиков снизилось на 5,8%, до 25,9 тыс. человек. Средняя сумма — 18 млн тенге.
Автозаймы — лидер квартала. Портфель вырос на 7,6% номинально и на 3,6% реально, до 3,9 трлн тенге. Количество заемщиков увеличилось на 6%, до почти 593 тыс. Средняя задолженность — 6,6 млн тенге. 10% самых «крупных" заемщиков должны по 16,6 млн.
Выдачи: меньше кредитов, но больше на бизнес
В I квартале населению выдали займов на 4 трлн тенге — это +6,7% номинально и -2,4% реально. Число кредитов уменьшилось на 4,1% год к году. Рост обеспечили автокредиты (+19,2% номинально) и займы для малого бизнеса: кредиты физлицам на бизнес цели выросли в 2,1 раза.
Сумма новых выдач — 2,6 трлн тенге, +5,4% номинально и -3,7% реально. Средняя сумма на заемщика — 628 тыс. тенге.
Разница между «мелкими» и «крупными» составляет в 142 раза (22 тыс. против 3,2 млн тенге).
Объем выдач — 481,7 млрд тенге (+19,2% номинально, +9% реально). Средний автокредит — 8,8 млн тенге. «Крупные» заемщики берут в 13 раз больше, чем «мелкие».
Общий портфель предприятий — 29,4 трлн тенге (-0,2% номинально, -4% реально). Юрлица сократили займы до 25,8 трлн тенге (-0,7% номинально). ИП, наоборот, немного нарастили портфель до 3,7 трлн тенге (+3,8%).
Юрлица получили 4 трлн тенге (+8,4% номинально, -0,9% реально). Средняя сумма на одного заемщика — 508,6 млн тенге. У ИП выдачи просели до 392 млрд тенге (-4,6% номинально, -12,8% реально).
На 1 апреля доля «плохих" розничных кредитов (90+ дней просрочки) составила 10,8% от портфеля.
Без учета списанных контрактов — 7,7%. Среди юрлиц и ИП ситуация хуже: 22,61% с просрочкой (или 10,08% без учета списаний).
Как отметил экономист Ануар Бахитханов, отталкиваясь об итогах рынка, сейчас в Казахстане — заметное охлаждение потребительского спроса.
«Казалось бы, портфели банков растут, но если убрать эффект инфляции, становится ясно: кредиты перестали быть «доступным счастьем». Люди занимают меньше, банки выдают осторожнее, просрочки ползут вверх. Особенно это видно в сегменте потребкредитов без залога — главном индикаторе уверенности населения. Заемщики тянут меньше, а темпы выдачи падают уже третий квартал подряд. В реальном выражении минус 3,7% — и это при высокой базе! В розничной экономике это равносильно сигналу: «стоп, больше не тянем». Люди просто боятся долгов.
Не лучше обстоят дела и с ипотекой. Формально — рост есть. На деле — стагнация. Новых заёмщиков стало меньше почти на 6%, объёмы просели в реальном выражении. И это при продолжающемся росте цен на жильё. Такая вялость на фоне бума прошлого года — тревожный симптом», — подчеркнул эксперт.
А вот автокредиты — в плюсе. Видимо, мечта о собственном авто все еще сильнее страха перед долгами.
«Программы льготного кредитования работают, и этот сегмент показывает рост и по числу заёмщиков, и по суммам. Получается, машины — это то, что люди ещё готовы позволить себе в долг. Не жильё, не ремонт, не образование — а автомобиль. Быстрый, ощутимый апгрейд уровня жизни, пусть и в кредит», — прокомментировал специалист.
Самая серьезная тревога — это просрочки. В рознице — уже 10,8%, в корпоративном секторе — более 22%. Такие цифры банки не любят. И это значит, что доступ к кредитам будет сужаться. Особенно — для тех, у кого доход нестабилен или кредитная история далека от идеала.
«Картинка получается неоднозначная. Крупные заемщики, как и прежде, могут позволить себе больше — у них и суммы другие, и условия мягче. А вот массовый потребитель уже входит в фазу «жить по средствам». Это не катастрофа, но чёткий сигнал: эпоха дешёвых и быстрых денег подходит к концу. И она уносит с собой веру в то, что кредит — это решение всех проблем», — подытожил экономист.
